经济学考研辅导班：2019武汉大学金融工程复试经验+复试真题回忆

2019武大金融工程复试实录

金工复试笔试

名词解释:

远期合约价值  混合证券  贝塔  处置效应

简答:

1，解释基差风险？如何规避基差风险？

2，画图，构造蝶式价差期权。说明什么情况下用它？

3，比较系统性风险和公司特定风险？证券数目增加，两种风险会有什么变化？

4，一元线性回归，分数=a+b×出勤数+u。

(1)列出u中三个影响分数的因素

(2)什么条件下E(u)=0

计算题:

1.写出期权平价关系？用其阐释积木分析法和复制思想？

2.考capm模型和不变增长模型。

(1)求股票期望收益率；

(2)求股票理论价格；

(3)问股价是否高估。

3.多元线性回归模型，给出参数估计值，给出标准差

(1)求t；

(2)参数显著性检验。

论述题:

材料给出成长型股票和价值型股票的定义，特征。

(1)解释什么情况下在长期价值型股票投资业绩优于成长型股票

(2)说明为什么在高度有效的市场第一问的情况不会出现。

英语面&专业面(一个英文自我介绍，一个英文专业课问题，两个专业课中文题，加闲聊)

最后一个进场，进门说老师们下午好，老师提示就坐。左边女老师让一分钟英语自我介绍，然后我巴拉巴拉，嗯⊙∀⊙！，卡壳了，最怕突然安静……呃，呃，吧啦吧啦。(自我介绍是面试当天临时准备的……只想做个安安静静的划水狗)

女老师让用英文回答基本面分析与技术分析的区别？

虽然之前知道有人被问到了这个，但是我一直暗示自己运气好会被问期权，不会这么倒霉，然而……遂支支吾吾，瞎扯了一下什么基本面分析是呃国家……嗯，……宏观背景……内在价值，……然后技术分析是……股价趋势……呃，规律……场面再度尴尬，幸好对面的男老师(全场最和善？)解围，让我用中文回答利率互换，然后我巴拉巴拉利率互换定义，特点与货币互换区别。

接着左边一个胖胖的男老师面无表情的问效率与公平的看法，然后我就回答了市场自由配置，分配，福利之类的内容。

后面，老师看我是文科跨金工，问我数学，专业课自学的吗？没上课吗？我答是自学，蹭了线代等课程。然后又问你是应届生吗？答往届生，去年考的其他学校，专业课没过线。老师问啥学校？我答北大，自己专业课去年出了点问题，然后跟老师吐槽去年的专业课考了委托代理模型和VNM函数的综合，比平老师编的那本教材课后题难多了……。老师说平新乔老师是北大经院的，你们怎么考那个啊？我说我也不清楚啊……

然后老师说可以了可以了，复试结束了……然后我就出门了。

复试感觉左边几位老师比较高冷，一直没啥表情……右边几位男老师比较和善，每次回答之后都点头微笑，会跟学生互动，鼓励学生。

附另两位金工小伙伴面试题:

英文解释期权

动量交易策略

三因素模型